Когда вы вносите средства на банковский счет, эти деньги обычно доступны для снятия всякий раз, когда вам это нужно. Но банки не держат всю вашу наличность под рукой для сохранности. Вместо этого банковская система с частичными резервами позволяет банку инвестировать ваши деньги и по-прежнему показывать средства, находящиеся на вашем счете. Это основной принцип банковского дела и один из способов влиять на денежную массу в обращении и рост экономики.
Что такое частичное банковское резервирование?
Частичное банковское резервирование — это практика хранения части — или доли — вкладов клиентов в банковских резервах и предоставление кредитов с помощью оставшейся части. Деньги, которые в противном случае простаивали бы на банковских счетах, циркулируют, а средства из небольших вкладов объединяются для выдачи кредитов.
В США Федеральная резервная система устанавливает резервные требования — минимум, который банки должны были фактически отложить. Банки должны хранить эти деньги в виде наличных денег в хранилищах или на вкладах в Федеральных резервных банках. Для финансовых учреждений, имеющих обязательства более чем на 124,2 миллиона долларов, резервная потребность в настоящее время составляет 10 процентов. Другими словами, эти банки могут ссудить 90 долларов из каждых 100 долларов, внесенных их клиентами.
Важно: если Федеральная резервная система хочет влиять на кредитование и денежную массу, один из способов — изменить требования к резервам. Несмотря на то, что эти изменения были редкими, ФРС начала выплачивать проценты по резервам в 2008 году в ответ на финансовый кризис. Это дало банкам больше стимулов держать избыточные резервы, и общий объем резервных фондов вырос.
Расширение денежной массы?
Денежная масса в обращении растет, когда банки показывают деньги в виде вкладов и одновременно выдают их в виде займов. Когда вы вносите деньги на свой счет, банк показывает 100 процентов денег на вашем остатке по счету. Но банку разрешено ссужать 90 процентов вашего вклада другим клиентам. Таким образом, это почти удваивает количество «денег» в экономике.
В качестве иллюстрации предположим, что мы создаем совершенно новую экономику, и вы добавляете первую 1000 долларов в систему.
- Вы вносите 1000 долларов на банковский счет. В системе теперь находится 1000 долларов.
- Банк может ссудить 90 процентов вашего вклада, или 900 долларов, другим своим клиентам.
- Эти клиенты берут займ в размере полной суммы 900 долларов, и у вас все еще есть 1000 долларов на вашем счете, поэтому в системе находится 1900 долларов.
- Клиенты тратят 900 долларов, которые они получили в виде займа, а получатели этих денег вкладывают 900 долларов в свой банк.
- Клиенты тратят 900 долларов, которые они получили в виде займа, а получатели этих денег вкладывают 900 долларов в свой банк.
- Клиенты берут заем в размере 810 долларов. У вас все еще есть 1000 долларов на вашем счете, и получатели первых 900 долларов все еще имеют эти деньги на своих счетах. Таким образом, в системе теперь находится 2710 долларов (1000 долларов плюс 900 долларов плюс 810 долларов).
- Цикл, известный как денежный мультипликатор, продолжается.
Массовое снятие вкладов населением
Частичное банковское резервирование работает потому, что людям обычно не нужен доступ ко всем их деньгам одновременно. У вас может быть 1000 долларов на вашем счете, но маловероятно, что вы снимете их все. Если вы это сделаете, резервов со счетов других клиентов должно быть достаточно, чтобы покрыть ваше снятие средств.
Однако все рушится, если все люди в системе снимают свои деньги одновременно. Это явление часто называется «массовое снятие вкладов населением». Когда клиенты опасаются, что банк находится в финансовом затруднении, они наводняют банк требованиями о снятии средств.
Денежных средств не достаточно, чтобы удовлетворить запросы, поэтому банк становится неплатежеспособным. В некоторых случаях массовые снятия вкладов населением оправданы, а иногда они проявляются в результате паники (по причине чего банк становится банкротом, когда он мог бы остаться на плаву).
Банкротства банков во времена Великой депрессии были катастрофическими для тех, кто потерял свои сбережения на банковских счетах. В результате Банковский закон от 1933 года учредил Федеральную корпорацию страхования вкладов, которая защищает вклады в банках-участниках до определенных пределов.
FDIC предоставляет государственную гарантию того, что клиенты получат свои деньги, даже если инвестиции банка пойдут на убыль. Кредитные союзы имеют аналогичную страховку от Фонда страхования паев национальных кредитных союзов.
Противоречивая система
Критики утверждают, что частичное банковское резервирование — это карточный домик. Они беспокоятся, что в системе нет ничего, что могло бы поддержать активы, и в конечном итоге экономика может рухнуть, или участники рынка потеряют доверие к системе.
Одно можно сказать наверняка: без частичного банковского резервирования ваши банковские отношения выглядели бы иначе. Вместо того, чтобы выплачивать вам проценты по вашим вкладам, банки могут взимать с вас (или взимать значительно больше) за свои услуги. На самом деле, банки получают доход, вкладывая ваши деньги в работу и сохраняя разницу между тем, что они берут с заемщиков, и тем, что они платят вам как вкладчику.